De færreste investorer ved, hvad de betaler i
omkostninger. Læs her hvor du finder dem, og hvordan øger dit
afkast.
For et par uger siden faldt jeg i snak med Mogens på morgentoget
til København. "Er du formueforvalter, Jesper? Hvad mener du så om
Facebook?" spurgte han, mens kurserne i Børsen blev nærstuderet.
Jeg fortalte, at vi ikke følger enkeltaktier men kun investerer i
indeksfonde med hundredevis eller tusindevis af obligationer og
aktier og markedets laveste omkostninger.
Danske bliver ikke oplyst om, hvor meget de
betaler
Mogens er en helt almindelig investor. Han er 60 år og har en
pensionsopsparing på et par millioner kroner, som banken passer for
ham. "I så fald er dine investeringsomkostninger mindst 25.000
kroner årligt", sagde jeg. Mogens mente bestemt, at 25.000 kroner
var alt for højt. Jeg har dog fortsat til gode at møde en investor,
som nøjagtigt kender sine omkostninger.
Ifølge Mogens depotoversigt for 2011 er hans totale omkostninger
godt 13.000 kroner i kurtage, depotomkostninger og
rådgivningshonorar. Jeg undersøgte selv hans investeringsforeninger
(ca. 40 procent af hans portefølje), der har en årlig
omkostningsprocent (ÅOP) på to procent af det investerede beløb -
altså yderligere 16.000 kroner. Omkostninger til dine
investeringsforeninger finder du på ifr.dk - du bliver
overrasket!
Omkostningerne er altså mere end det dobbelte af, hvad Mogens
direkte er blevet oplyst på depotoversigten. Og så er vi ikke
færdige… Dertil skal nemlig lægges udgifter i nogle "strukturerede
produkter", kursskæringer, valutaomkostninger osv., som jeg selv
med mit trænede øje stort set ikke kan gennemskue.
Mit bedste bud er, at porteføljens årlige totale omkostninger er
40.000 kroner, eller ca. to procent af formuen, og ikke 13.000
kroner som han troede. Det er let af halvere de omkostninger!
Sådan får du mere ud af din opsparing og investeringer
- Forlang dokumentation af samtlige udgifter, direkte såvel som
indirekte.
- Erkend at du og banken har modstridende interesser, hvis banken
modtager henvisningsprovisioner og tjener på at handle værdipapirer
på dine vegne.
- Bed din formueforvalter om at dokumentere, at deres
investeringsfilosofi med høje omkostninger har ført til bedre
resultater over mindst ti år. Og bed om tre bøger, der underbygger,
at den dyre investeringsfilosofi betaler sig.
- Stræb efter at sprede risikoen mest muligt og minimale
omkostninger. Nok er det kedeligt, men det veldokumenteret, at det
giver dig det højeste afkast.
Fik jeg sagt, at kun en ud af syv af Mogens dyre
investeringsforeninger gav et bedre afkast end deres
sammenligningsindeks i 2011?
Denne artikel kommer fra 
Miranova er et uvildigt alternativ til en private
banking afdeling og er godkendt af Finanstilsynet. Vi hjælper
formuende personer og virksomhedsejere med at investere deres
pensioner, frie opsparing og selskabsmidler. Vi sikrer uden
henvisningsprovisioner, at risikoen passer til dig og holder dine
investeringsomkostninger i bund, så du får det største afkast af
dine investeringer.
Læs mere om miranova,
klik her: