Dansk kapitalforvalter fremhæver 3 aktier

»Vi skal slå markedet markant.«

Sådan lød det fra kapitalforvalteren Annox, da kapitalforvalteren tidligere på ugen var med i podcasten Millionærklubben. Nedenfor uddyber Annox, hvad man så i de tre aktier, som man fremhævede i Millionærklubben forleden.

Udgangspunktet for den danske kapitalforvalter er datadrevet systematisk porteføljeforvaltning, hvor en afprøvet computermodel dagligt afgør, om der skal sælges ud af nogle af fondens 250 aktier. Det er også computermodellen, der vurderer hvilke aktier der skal købes op i blandt de 10.000 aktier, som udgør kapitalforvalteren overvåger.

»Vi anvender i alt 7 forskellige faktorer/strategier til brug for rating og udvælgelse blandt de 10.000 aktier vi dagligt analyserer,« forklarer Annox.

Investeringsforeningen er gået efter at skabe en portefølje, der »har samme lave risiko i porteføljen som en ETF, men som samtidig kan skabe et merafkast,« fortæller Lars Trégart, der er en af de stiftende partnere i Annox. Den tilgang er også årsagen til, at der er 250 aktier i fonden, hvor hver aktieposition vægter lige meget.

Siden fonden blev børsnoteret 16. juni 2020, har den skabt et afkast på ca. 56 pct. Kapitalforvalteren måler sig op imod udviklingen i globale aktier målt på MSCI World. Verdenindekset har til sammenligning i samme periode givet et afkast på 26 pct.

Kapitalforvalteren uddyber nedenfor tre aktier, som fremstår interessante i kapitalforvalterens regnemodeller.

Renewable Energy Group
»Selskabet scorer bl.a. højt på momentum og regnskabstal, men derimod lavt på vækst « forklarer Annox.

Cbrain
»Selskabet rater lavt på value, men høj på en række regnskabstal og pænt på momentum,« påpeger kapitalforvalteren. 

HelloFresh
»Selskabet rater højt på langt de fleste parameter, dog lavt på value,« lyder det fra Annox.

Det er ifølge kapitalforvalteren »ikke alene scorerne på de enkelte strategier, men også kombinationen mellem de enkelte faktorer, som ofte giver udfaldet, om en aktie skal ind og ud af porteføljen.«

Fonden, der har eksisteret i fem år, har omkring 130 mio. kr. under forvaltning fordelt på omkring 700 kunder. Kapitalforvalteren handler typisk 15-35 aktier om måneden, hvor hver aktie udgør gennemsnitligt 0,5 pct. af den samlede aktieportefølje.

Kapitalforvalterens portefølje er sammensat af internationale aktier fra forskellige regioner, hvor udgangspunktet er aktier fra Norden, Europa, Nordamerika og Australasien. Navnet 'Annox' udspringer af ordene 'anno', mens x'et refererer til foreningens afkast på 'x'.

Læs også: Lau Svenssen: BMW – målrettet satsning på high end el-biler

Læs også: Den Europæiske Centralbank fastholder rente og opkøbsprogram